【西部计算机】全球半导体扩产带来的半导体设备机遇
☀️AI 算力需求高速增长，直接驱动AI算力芯片和 HBM出货量攀升。这直接驱动逻辑芯片、先进封装、存储芯片等领域出现全球性扩产。
☀️中芯、华虹宏力等逻辑芯片代工厂，持续加大资本开支，新建和扩建生产线。国内先进封装产能有望配套国产AI芯片，相关产线正在积极新建。AI需求驱动下，存储芯片价格出现大幅上涨，长鑫科技、长江存储等国内存储龙头正在积极扩产，提高市占率。
☀️我们认为：全球半导体进入扩产周期，国产半导体设备有望率先在国内市场提高渗透率。平台型企业以及细分赛道龙头有望率先获得高确定性增量。
建议关注：1）平台型企业：北方、中微。2）细分赛道龙头：拓荆科技、华海清、盛美上海、芯源微、长川。3）检测：精测电子、中科飞测。
郑宏达 谢忱 李想 卢可欣 王朗