🔥【开源通信】底部挖掘，继续看好光纤光缆&MPO
🐯光纤光缆核心受益于”AIDC+DCI+无人机”三重需求共振，自5月份开始A2需求明显回暖，A2正向200微米切换，整体价格稳中有升，6月份A2需求持续提升，A1价格持续提升，D价格稳中略升，Q2光纤光缆公司业绩或表现亮眼，继续看好。
🐯CPO时代，MPO或为无源光器件中强通胀环节。（1）量：光模块&NPO&CPO共振，MPO需求量或大幅增加；（2）价：US Conec主导的MMC路线，和Senko主导的SN-MT路线，均共同指向光纤连接器的两大核心趋势——器件小型化与芯数多元化，由此带来的价值量通胀提升逻辑正逐步显现。
🌹【光纤光缆】
推荐标的：亨通、中天、远东股份；受益标的：长飞、长飞光、通鼎互联、永鼎、杭电股份、烽火、俊知集团、特发信息、长盈通、长进光子等。
🌹【MPO】
（1）【senko三兄弟】推荐标的：杰普特、仕佳，受益标的：致尚科技；
（2）【谷歌二兄弟】受益标的：长芯博创、太辰光；
（3）【藤仓一哥】受益标的：蘅东光；
（4）【保偏MPO】受益标的：长盈通；
（5）【MPO领军企业】推荐标的：亨通、中天、天孚、远东股份，受益标的：光库、永鼎等。
☎️开源证券通信蒋颖/杨昕东/杜致远团队@所有人