，业务空间持续打开
近期，我们持续提示公司投资机会，一方面，公司是风电零部件欧洲敞口最大的公司，80%业绩来自欧洲风电；此外，公司基于领先的客户渠道卡位，从给客户提供单一零部件，到逐步拿到给客户组装风机业务的卡位，再同步导入其他新增产品品类持续打开空间
，主要给欧洲西门子等风机企业销售定转子等各类风电零部件，一年25亿收入2亿左右业绩，
，也是当前正在开始兑现的，，在手框架订单200E左右，
，由于拿到了风机组装的卡位优势，公司继续导入此前没做的铸造主轴、轴承座等铸件，规划20万吨产能，
，公司在欧洲和风机及业主长期合作，商务和渠道关系很深，（单吨利润5K），这块业务正在进行深入对接，，后续进展订单等值得期待
，单台风机生意越做越大，；公司股权激励落地对27年考核目标6E，凸显经营信心。Q1开始经营拐点已显，创历史新高，建议重视
风险提示：需求下滑等
中泰电新 曾彪/吴鹏