【GJ】锂矿板块更新
【核心变化在哪里？】
需求端的确定
宁德Q1业绩亮眼，锂价上涨被顺利传导。同时给出需求端积极信号！离网数据中心1GW储能需求量15-20GWh，空间巨大！
海外电车需求才是未来的重点，以26年计算，海外汽车销量7000万辆（剔除中国），其中新能源车销量预计900万辆，渗透率10%+。处于爆发临界点！目前部分国家已经开始重新出台政策扶持电车。全球汽车电动化爆发可期！
26-28年锂矿供给端是既定事实，只会有下修的可能性。海外电车的爆发会把供需平衡表完全打破！迎来巨大的供需缺口！
富宝库存数据转入去库
本周富宝数据显示碳酸锂去库162吨，结束了连续几周的累库，核心原因还是智利1-3月将25年库存集中销售，导致发运量超过产能。后续会回归正常。
目前精矿市场及其紧张，冶炼端无米下锅，未来将进入持续去库阶段！基本面也将持续向好！
【进一步的催化在哪里】
1️⃣需求迎来数据上修
下一阶段的需求重点应该放在全球的新能源车销量了！这一块是市场预期低、爆发潜力大、价格承受度高的场景。油价持续高位震荡，一定会不断地刺激全球的消费者去购买新能源车。
2️⃣澳洲缺柴油影响显现在锂矿端
西澳地区柴油正面临断供风险！小型矿山最短10天内就可能出现柴油断供。
3️⃣JXW推迟复产
ND业绩会提到，复产在有序推进中，而之前环评专家也说或到年底才能完成审批。若Q2确定无法无产，又将是一大催化，年内平衡表减少5万吨LCE！
【我们正处在全球电动化的新一轮上行周期！】
16-17年锂矿板块催化是中国商用车、21-22年锂矿板块催化是中国乘用车。这两轮周期中，供给端都很平稳，单纯依靠需求的力量。
26年一定是全球新能源车的渗透率快速增长，并且叠加供给端的持续扰动，价格空间会很大让我们一起见证这一轮的锂矿新周期！
Q2的锂矿行情刚开始！各位领导请坚定持有！也请多多支持，保住我这颗碳酸锂的小火苗
永兴材料非常便宜！各位领导放心配置！把纯现金撇掉才300亿，今年利润一定在30亿+，才10x！