📋 光电芯片专家交流-200G光探测器PD供需及1.6T光模块放量情况，2.4T coherent lite情况及OCS组网影响 以下内容为专家分享，仅供参考，不构成任何投资建议。 Q&A 1. 目前200G光电探测器(PD)有哪些供应商？ 当前200G PD市场实现量产的供应商主要是Macom和博通。
光电芯片专家交流-200G光探测器PD供需及1.6T光模块放量情况，2.4T coherent lite情况及OCS组网影响
以下内容为专家分享，仅供参考，不构成任何投资建议。
Q&A
1. 目前200G光电探测器(PD)有哪些供应商？
当前200G PD市场实现量产的供应商主要是Macom和博通。
2. 2026、2027年200G光电探测器(PD)的市场缺口有多大？
2026年整个市场的缺口预计在30%到40%之间，2026年行业预期的总需求量为2亿只，而全行业能够交付的产能大约在1.2亿至1.4亿只。
为应对需求，行业正在积极扩产，预计2027年总供应链比2026年翻倍，达到2.4-3亿只。但是，由于需求旺盛，2027年PD缺口将更大。2027年1.6T光模块出货预期为五六千万支，需要4-5亿只PD。
3. 200G光电探测器(PD)的产能主要被哪些客户锁定？
200G PD的供应主要集中于旭创和新易盛两家客户，旭创和新易盛由于前期释放了大量订单以锁定产能，其物料供应相对有保障。目前的产能已经被预定至2027年下半年。
4. 在不同的光模块和封装技术中，PD的类型和集成方式有何区别？例如，EML光模块、硅光光模块与NPO、CPO中的PD是否相同？
在光模块层面，无论是采用EML方案还是硅光方案，其接收端使用的都是磷化铟PD，这类产品由Macom和博通等公司供应。然而，在NPO和CPO架构中，PD并非采用磷化铟技术，而是直接集成在硅光芯片上，在硅光芯片的生产过程中（如在Tower的产线）就已完成集成。
5. 1.6T光模块的分立式driver市场格局是怎样的？哪些厂商在供应，主要客户是谁，以及其具体应用场景是什么？
目前分立式driver市场的主要供应商是Macom和Marvell，主要供给英伟达。其应用场景源于英伟达的1.6T DSP方案没有集成driver，因此需要外挂一个分立式的driver。
6. 采用英伟达DSP方案的1.6T光模块，其driver是如何采购的？
为英伟达1.6T项目供货的光模块厂商，如新易盛、旭创和Coherent（菲尼萨），会直接向Macom和Marvell采购分立式driver。英伟达自身在Mellanox生产的部分也采用此方案。
7. 英伟达的1.6T光模块需求是否全部采用其自有的DSP和分立式driver方案？2026年具体有多少需求量会用到分立式driver？
并非全部。英伟达对其光模块供应商开放了方案选择，供应商也可以采用集成了driver的方案，例如博通或Marvell的DSP。在英伟达2026年总计1,000万只的1.6T光模块需求中，大约有400-500万只是基于其自有的DSP方案，这部分需求会带动对分立式driver的采购。
8. 英伟达的CPO方案中是否也需要使用driver？
英伟达的CPO方案中没有第三方driver，该方案是与台积电深度定制的，不需要第三方的driver和TIA。
9. MaxLinear的DSP方案及其市场应用情况如何？
MaxLinear的DSP在行业内客户不多，市场用量较小，年出货量级在几十万只。MaxLinear的DSP没有集成driver和TIA，需要外挂采购。
10. 关于相干技术下沉，Google的2.4T项目是全部采用相干光模块吗？其核心芯片供应商是谁？
Google的2.4T项目全部采用相干光模块，该速率代际实际上是指1.6T或3.2T级别的项目。这些相干光模块所需的Driver和TIA芯片由Marvell供应。
11. 谷歌轻相干光模块项目的当前进展是怎样的？
该项目目前仍处于开发阶段，尚未量产，目前Driver和TIA的设计工作尚未完成。
12. 谷歌TPU V8与轻相干光模块的配比关系如何？
一个TPU V8的吞吐量为3.2T，其与轻相干光模块的配比关系大约是1:1.2。
13. 谷歌为何必须采用相干光模块与OCS（光交换网络）进行组网？
相干光模块的下沉是为了匹配并配合OCS进行组网。OCS作为一种全光交换技术，其端口速率可以灵活调整，支持800G、1.6T乃至3.2T，速率的上限取决于光纤的承载容量而非光模块本身。在巨容量网络系统中，OCS的优势愈发明显。采用相干光模块与OCS搭配组网具有天然优势，能够显著节约光纤资源。
14. 与传统的1.6T DR8光模块相比，谷歌推广的2.4T相干光模块在OCS组网方案中具体有哪些优势？
传统的1.6T DR8光模块采用8发8收设计，每个通道速率为200G，需要占用16根光纤，这在OCS组网中会消耗大量端口。相比之下，谷歌推广的2.4T相干光模块采用2×1.2T的设计，为2发2收，单根光纤的数据承载能力达到1.2T。这意味着在OCS组网中，每根光纤的容量提升了6倍。谷歌还计划在2028年后将该模块升级至2×1.6T，即3.2T，届时OCS交换机的容量相较于传统电交换机将提升6至8倍。这种方案不仅大幅提升了每根光纤的信息承载效率，还减少了所需的光纤数量和交换机端口数，从而可以替代大量的传统电交换机。
15. 谷歌2.4T相干光模块项目目前的模块供应商有哪些？该方案对光纤类型是否有特殊要求？
目前有三家公司正在进行该项目的模块开发，分别是旭创、Coherent和Light。该方案对光纤没有特殊要求，使用的是电信场景中技术已非常成熟的普通单模光纤，例如G652光纤。
16. 在谷歌的方案中，相干光模块与传统光模块的使用量是何种关系？这种部署是否涉及Scale-out？
相干光模块与传统光模块是替代关系。这种替代主要发生在Scale-up层面，具体而言是替代了之前连接OCS时使用的特制光模块。整个相干光模块下沉的方案不涉及Scale-out的问题，Scale-out主要是在OCS之上的层面。
17. 在谷歌TPU V8和Trainium 4的组网方案中，铜缆（特别是AEC）的应用情况如何？其生命周期是否会因增强均衡器等产品而延长？
在机柜内部，谷歌目前大量使用AEC和DAC铜缆。AEC的传输距离可达3-5米，而DAC通常在1米以内。ACC作为一种性能介于两者之间的产品，传输距离约2米。在TPU V8和Trainium 4的组网中，铜缆仍将扮演重要角色。
18. 为何在谷歌Trainium 4的方案中，机柜内部仍需使用AEC，而英伟达未来的方案在使用NPO后可能不再需要AEC？
两者的应用场景和机柜架构不同。在谷歌的方案中，AEC主要用于机柜内部2米以内的短距离连接。而NPO用于连接ASIC与交换机，是2米以上的应用。Trainium 4存在不同版本，其UAlink版本需要通过PCIe协议进行互联，因此会大量使用AEC，亚马逊在北美就是一个很大的AEC客户。而其NVLink版本则可能与英伟达的模式相似。
（注：文档部分内容可能由AI生成）