＃重视CPU时代下的连接芯片!
🔥事件：英特尔ceo陈立武在摩根大通全球TMT年会上重磅宣布，随着AI从训练转向推理，，甚至可达4:1。内存互连芯片，PCIe-Retimer/Switch、CXL 相关互连芯片刚需持续走高。
澜起-AI推理时代最纯正的卖铲人，此前市场预期3000亿起步，目前CPU增量预期4倍扩容，万亿澜起可期！
1）RCD全球龙头市占率连年高企，CPU放量+DDR6双RCD配套下，内存互连基本盘营收中枢有望倍增；公司前瞻布局的MRDIMM已规模放量，该品类配套的，新视角下渗透率将加速提升；
2）PCIe Retimer配套跨越5.0，PCIe 6.0 Retimer产品已规模出货， Labs，PCIe 6.0 Switch芯片有望于26H2流片。
✔弹性测算：一颗CPU对应12MRDIMM+8个retimer，）
万通发展-旗下数渡科技PCIe 5.0 Switch唯一量产上市公司，远期看2000亿空间！
CPU翻倍预期叠加国产超节点加持，PCIe switch市场有望大幅扩容，2026年PCIe Switch国内市场超200亿规模，行业增速指数级提升。
✔弹性测算：一颗CPU对应2颗PCIe 5.0 Switch，）