继续call功率半导体景气上行趋势！
我们从5月到现在已经不止一次再推功率厂商，从涨幅来看，大部分公司都超过40%，但我们认为涨价潮并没有结束。从市场端来看，功率器件提价仍有空间。当前AI算力需求暴增、新能源车、储能需求反弹。海外龙头集体调价，英飞凌车规IGBT、AI功率器件涨10%-20%，安森美碳化硅器件上调15%以上，高压器件交期拉长至32周。8英寸晶圆产能紧缺，扩产周期长达2-3年。量价齐升格局确立，叠加国产替代加速，行业上行周期有望长期延续。
同时，国内fab和相关企业，接近百家宣布涨价，涨价函接近满天飞。推荐逻辑还是以ai电源+sic产能+idm模式相关公司为最优顺序，依旧强call扬杰、芯联集成、华润微，fab推荐中芯、华虹，设计：新洁能、宏微！