超跌补涨，个股围绕两条中报绩优主线—非银观点重申260622
长周期因子，10年期国债仍在缓慢下行，资本市场政策未见宽松转向。短周期因子，绩优低估值的认知较为充分，筹码压制尚未完全解除，板块上涨更多是市场风格短暂切换背景下的补涨，当前时点已临近630市场化机构的配置管理期，中报披露业绩预告同样即将出台，我们认为当前时点持有尚具备15-20%的绝对收益修复空间。
补涨品种选择需满足的必要条件是业绩能够紧跟结构性市场β，因此一个是配置均衡且提升权益仓位的保险如新华、国寿、太平、人保、平安，另一个是受益科创主线或基数偏低的券商如中金、广发、同花顺。
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