国产算力周思考
今日美国政府下令Anthropic旗下最先进的两款模型Fable5和Mythos5全面限制访问，与此同时智谱第一时间发布公众号，GLM-5.2 将面向 GLM Coding Plan 全量用户开放，覆盖 Lite / Pro / Max / 团队版。GLM-5.2 API 将于下周上线，模型下周正式开源，遵循 MIT 协议。我们认为，这是国产算力+国产模型的再一次情绪提振！
个股方面，本周海光DCU从30w颗上修至50w颗，订单数大增仍旧反映出市场景气度已经国产替代的加速进程。周五尾盘虽传出消息称英伟达开始向中国客户推销Vera CPU，但自上而下的自主可控意志未曾改变，继续看好国产芯片机会。
本周天数、壁仞入通，近期密集安排交流，其中天数对今年收入指引30亿，后续想象空间巨大，壁仞同样给出激进指引，而且对国产代工持非常乐观态度。
AI互连标的盛科通信、裕太微、龙迅等标的近期股价较为低迷，我们认为当前股价位置均已到达值得加仓的位置。建议当前点位多加重视！