📌Datacloud 2026 更新：800V 高压平台转型与现场发电趋势
😀 本纪要整理自全球领先的数据中心基础设施大会 —— 法国 Datacloud 全球大会
😃 参会期间，我们与多家头部公司开展投资者交流会，按市值排序包括西门子、ABB、施耐德、伊顿、西门子能源、维帝、江森自控、开利、普睿司曼、罗格朗、恩维特，同时也对接了众多其他行业参与者。
😊 整体来看，全球数据中心基础设施需求依旧旺盛，供应链瓶颈、施工延期以及劳动力短缺等问题，并未对行业订单及短期盈利预期造成负面影响。
直流转型：路径多元，方向统一
⚡ 维帝与施耐德电气在展台重点展示了 800 伏直流（VDC）相关产品。
🔌 行业参与者表示，800V 直流产品订单将在 2026 年下半年逐步落地，产品正式出货集中在 2027 年。
🔧 从交流电（AC）向直流电（DC）的改造可分为三个层级：机柜级、模组 / 机房排级、园区整体级。
💡 数据中心建设方希望保留改造灵活性，因此初期交直流转换项目将优先落地在机柜级或模组级，但这类改造的整体成本会高于园区整体统一改造方案。
现场发电：离网过渡模式逐步长期化
🏭 本届展会共有 11 家燃气轮机、往复式发动机厂商以及能源服务提供商展示现场发电相关方案。
📜 和近期多场行业会议传递的信息一致，现场发电相关合作合约期限已延长至 10-15 年。
✨ 行业普遍持乐观态度，原本作为电网过渡补充的现场发电模式，未来或将转变为缓解电网负荷的调峰供电方式。
公众认知与欧盟应对举措
🗣️ Datacloud 大会开幕主旨论坛由微软、元宇宙母公司代表共同参与，论坛核心围绕大众科普工作展开，旨在扭转公众对数据中心日益负面的看法。
🌍 尽管行业积极采取各类举措，但业内已形成共识：不同地区对数据中心项目的接纳度存在明显差异。
📈 短期来看，公众态度分化的问题不会制约行业整体发展。
制冷设备现状：冷水机组仍为主流，吸收式制冷迎来发展机遇
❄️ 英伟达推出的维拉・鲁宾芯片适配 45℃供水温度的液冷方案，该特性有望减少数据中心冷水机组的使用数量或运行时长。
🧊 但从展会现场情况来看，行业短期内不会彻底摒弃冷水机组。
🔥 机柜功率密度提升加大了散热难度，常规数据中心屋顶区域的空气温度会比环境温度高出 20 至 25 摄氏度，这也让冷水机组这类机械制冷设备成为刚需。
♻️ 现场发电技术的普及，为吸收式制冷机组创造了发展空间：该设备可回收燃气轮机、发动机产生的余热，驱动盐溶液发生相变循环，将废热转化为免费冷源，能够大幅提升园区整体能源利用效率。
美国市场补充看点
1. 现场施工转向工厂预制模式
👷 受专业电工、暖通技术工人短缺影响，数据中心建设方开始大规模选用预制化设备方案。
🏗️ 预制方案既能加快项目落地速度，也减少了现场调试人员的用工需求。
📦 相关产品覆盖范围广泛，从基础橇装设备到一体化集装箱式数据中心均有布局。
📊 两年前的 Datacloud 大会上，仅能看到一款模块化产品，而本届展会已有数十家公司展出各类预制化解决方案。
2. 电池储能系统成为行业标配
🔋 本次展会体现出一大显著技术趋势：即便是并网运行的数据中心，也开始标配电池储能系统（BESS）。
⚙️ 电力企业与监管机构对数据中心运营方（包括人工智能算力中心、传统托管数据中心）提出了更高要求。
📌 举例而言，美国弗吉尼亚州一家传统托管数据中心企业，在园区扩建项目中配套部署了容量 216 兆瓦时的电池储能系统。
💸 不过电池储能项目的融资面临难题，核心痛点是设备使用寿命存在不确定性。
🔁 电池储能系统的使用寿命取决于充放电循环次数，同时人工智能训练、推理负载会因芯片型号、算力模型不同产生差异，数据中心内部电力缓冲设计也会对电池寿命造成影响。
3. 欧洲推理算力本地化，区域市场加速发展
🌐 欧洲数据中心建设规模此前长期落后于美国：2025 年美国数据中心装机量同比下滑 30%，而欧洲仅维持个位数的小幅增长。
🤖 人工智能推理业务具备更强的区域属性，推动欧洲本地算力布局提速。
🏢 全球大型科技企业正与欧洲本地托管数据中心公司合作落地项目，这类项目单站规模多为 50-100 兆瓦，持续为区域市场带来增量需求。
📰 法国电力集团（EDF）在 5 月 30 日发布公告，软银中标法国一处 400 兆瓦数据中心项目。
⚡ 法国电力集团规划长期为该区域配套 2 吉瓦电力资源；软银则计划在法国累计打造总规模 5 吉瓦的数据中心集群，项目总投资达 750 亿美元。
4. 托管数据中心规模化液冷落地起步
💧 市场对于芯片直冷技术的普及速度普遍存在高估。
🛠️ 多家设备厂商表示，托管数据中心的冷却分配单元（CDU）规模化部署才刚刚起步。
📈 液冷整体渗透空间广阔，即便是当前机柜功率密度低于 70 千瓦、完全采用风冷方案的托管数据中心，也会提前预留改造条件，为后续切换液冷模式做准备。
📊 搭载直冷方案的算力设备占比，从 2024 年的 5%-10% 升至 2025 年的 15%-20%，预计 2026 年将突破 30%，且该比例仍有上升空间。
🧪 出于技术层面考量，行业普遍暂缓两相式（制冷剂型）液冷技术的落地节奏。
欧洲工业领域核心结论与行业影响
🤝 本次展会对接了西门子能源、ABB、西门子、施耐德、罗格朗、普睿司曼等欧洲头部工业公司及多家同业企业，结合全产业链交流信息，梳理出欧洲工业板块核心观点。
📈 全球数据中心需求整体保持强劲，人工智能应用的快速普及进一步拉动需求增长；面向推理业务、企业私有算力的边缘计算需求持续提升，这类算力节点需靠近核心市场布局以降低延迟，利好全产业链订单。
🚧 当前行业主要制约因素集中在三方面：电网电力接入能力不足、专业劳动力短缺、项目遭到当地居民抵制，其中电力与电网衔接问题已成为行业扩容的常态化制约条件。
欧洲数据中心区域格局
🗺️ 欧洲部分区域发展潜力突出，北欧、法国、南欧等地凭借稳定、低成本、低碳电力以及充足土地资源，成为数据中心优选区域。
📉 但受监管政策、项目审批流程限制，市场对于欧洲大规模数据中心的增长前景仍存顾虑，行业发展需要各国政府进一步加大扶持力度。
电力配套相关情况
🔌 电力依旧是行业核心瓶颈，这一现状已成为行业共识，劳动力短缺、民众反对等新兴问题受到更多关注。
💰 各类发电设备价格持续上行，燃气轮机、燃气发动机的交付周期目前普遍排至 2029-2030 年。
⚙️ 燃气轮机与燃气发动机的选型，需结合项目规模、模块化需求等条件综合判断；目前燃气发动机主要应用于备用供电场景。
电网配套发展趋势
🔋 单纯依托用户侧自建发电设备并非长期解决方案，但部分地区要求数据中心配套自建发电设备，方可完成电网并网；自建机组可作为调峰电源或基础供电资产运行。
🏗️ 大型科技企业对高压电网设备的需求尚处于早期阶段，且愿意支付溢价换取更短的设备交付周期，西门子能源将显著受益于这一趋势。
800V 直流技术推进节奏
⏳ 行业各方对于 800V 直流技术的落地速度看法不一，新型设备的安全性、可靠性是主要阻碍。
🚀 但业内认为，若英伟达自上而下推动该技术普及，落地进程或将大幅加快。
📦 外置辅助供电架构的试点部署即将落地，施耐德展出相关原型产品，计划于 2027 年初启动测试；该技术将由大型科技企业、新兴云厂商率先应用，传统托管数据中心仍沿用传统供电方案，800V 直流改造还会精简部分低压供电设备。
🔮 固态变压器架构的全面应用时间相对更远，预计在 2029 年及以后，目前相关产品尚未完成充分测试，可靠性有待验证。
电力与热管理融合趋势
🌡️ 随着机柜功率密度不断提升，维帝、伊顿、施耐德均表示，电力架构与热管理架构协同设计的价值愈发凸显。
🤝 出于风险分散考量，客户不会将所有设备采购集中于单一家供应商。
🧩 西门子、罗格朗、ABB 等企业未自研制冷设备，主要采用第三方制冷方案；展会现场出现大量中小型制冷设备厂商，行业后续或将迎来整合。
供应链与交付周期
📦 供应链紧张程度直接决定产品议价能力，各类核心设备交付周期差异显著：
高压变压器：2-6 年
燃气轮机：3-4 年
燃气发动机：2-4 年
中压开关柜：1-2 年
ABB 中压不间断电源：1 年
低压电气设备：10-25 周
低压电缆：10 周
💹 综合来看，西门子能源（高压电网、燃气轮机业务）、ABB（中压不间断电源、开关柜业务）将充分受益于当前供应链格局。